Financiële instellingen op Wall Street wenden zich steeds vaker tot een nieuwe generatie risicomodellen om gewapende conflicten in hun beleggingsstrategieën te verwerken. Experts die normaal gesproken natuurrampen zoals orkanen en aardbevingen modelleren, passen hun methoden nu aan om militaire conflicten te kunnen voorspellen en kwantificeren.
De aanleiding is duidelijk: de wereld is er de afgelopen twee decennia aanzienlijk onveiliger op geworden. Sinds 2008 is het aantal landen dat betrokken is bij een extern conflict bijna verdubbeld tot ruim honderd. De economische schade die wereldwijd door geweld wordt veroorzaakt, bedraagt inmiddels bijna 22 biljoen dollar per jaar, zo blijkt uit cijfers van het Institute for Economics and Peace. Dat komt overeen met meer dan tien procent van het wereldwijde bruto binnenlands product.
Voor banken, verzekeraars en beleggers is dit een groeiend probleem. Traditionele risicomodellen zijn niet ontworpen om rekening te houden met plotselinge militaire escalaties of langdurige conflicten die markten kunnen ontwrichten. De sector zoekt daarom naar nieuwe instrumenten die beter in staat zijn om geopolitieke risico’s te vertalen naar concrete financiële scenario’s.
De aanpak die nu wordt ontwikkeld, is gebaseerd op dezelfde principes als catastrofemodellen in de verzekeringswereld. Bij die modellen worden historische data, geografische informatie en statistische analyses gecombineerd om de kans en impact van extreme gebeurtenissen te berekenen. Dezelfde logica wordt nu toegepast op oorlogen en andere vormen van gewapend geweld.
De urgentie van deze ontwikkeling wordt onderstreept door recente geopolitieke gebeurtenissen, waaronder spanningen in het Midden-Oosten en aanhoudende conflicten in andere regio’s. Financiële markten reageren steeds gevoeliger op berichten over militaire escalaties, wat de behoefte aan betrouwbare voorspellingsmodellen verder vergroot.
De verwachting is dat deze nieuwe modellen niet alleen nuttig zullen zijn voor beleggers die hun portefeuilles willen beschermen, maar ook voor verzekeraars die polissen aanbieden in risicogebieden en voor banken die leningen verstrekken aan bedrijven die actief zijn in politiek instabiele regio’s. Door oorlog en conflict op een vergelijkbare manier te modelleren als natuurrampen, hopen financiële instellingen beter voorbereid te zijn op de economische gevolgen van gewapende conflicten wereldwijd.
